нажмите для связи

Экспертиза (аудит) бизнес-планов

Экспертиза (аудит) бизнес-плана (ТЭО) подразумевает комплексную полную или частичную проверку содержания проекта с точки зрения его соответствия международным стандартам, требованиям финансирующей стороны и собственным целям заказчика.

Проведение экспертизы возможно как в отношении проектов, разработанных внутри компании-заказчика, так и созданных сторонними компаниями.

Как показывает практика, в получении независимого заключения особенно нуждаются бизнес-планы, разработанные внутри компании, поскольку, с одной стороны, им присущ некоторый оптимизм в оценке возможностей проекта, а с другой стороны – отсутствие возможности аккумулировать большой опыт общения с финансовыми институтами влечет допущение некоторых типичных недостатков.

Опыт, накопленный нашей компанией в сфере подготовки различных бизнес-планов (на сегодняшний день выполнено более 200 различных проектов), позволяет провести экспертизу проекта в кратчайшие сроки с сохранением высокого качества результатов.

Заказать услугу Подробно Схема работы Результат

В зависимости от конкретных целей заказчика, мы предлагаем два основных формата проведения экспертизы бизнес-плана, отличающиеся по глубине анализа и срокам:

  • экспресс-анализ (полнота содержания и корректность расчетов);
  • комплексный анализ (достоверность исходных параметров, данных о рынке и т.п.).

Кроме этого, в зависимости от потребностей заказчика может быть выполненная проверка отдельных частей бизнес-плана:

  • исходных параметров проекта;
  • расчетной части (включая показатели инвестиционного анализа);
  • налоговых платежей;
  • данных исследования рынка;
  • оформления проекта.

Подробно

Содержание экспертизы бизнес-плана (ТЭО)

Качественная экспертиза бизнес-плана предполагает проведение всесторонней и комплексной оценки финансовой и маркетинговой частей проекта, что включает в себя:

  • проверку адекватности основных параметров, влияющих на экономический результат проекта;
  • проверку корректности рассчитанных налоговых платежей с учетом требований законодательства;
  • арифметическую проверку выполненных финансовых расчетов, включая показатели инвестиционного анализа проекта;
  • оценку соответствия заявленных в исследовании рынка данных реальной ситуации;
  • проверку соответствия разработанного бизнес-плана требованиям международных стандартов или конкретных финансовых институтов, в которые будет предоставляться проект.
Виды экспертизы

Проводя аудит бизнес-плана, эксперт оценивает надежность и достоверность исходных допущений (относительно объемов продаж, цен, текущих затрат), а затем оценку достижимости заявленных результатов с использованием этих допущений (корректность финансовых расчетов). Кроме этого, эксперт оценивает соответствие содержания и оформления бизнес-плана требованиям финансирующей стороны.

Таким образом, с точки зрения глубины, экспертиза бизнес-плана может ограничиться проверкой корректности финансовых расчетов, полноты содержания и корректности оформления (экспресс-анализ). В других случаях – первым шагом будет оценка достоверности всех или оказывающих наибольшее влияние исходных параметров (комплексный глубокий анализ).

Выбор вида экспертизы зависит от степени доверия к используемым допущениям (их источникам), от ограничений по сроку экспертизы и важности решений, принимаемых на основе проверяемого бизнес-плана.


Особенности и случаи применения различных видов экспертизы бизнес-плана

Характеристики Экспресс-анализ Комплексный анализ
Содержание работ Оценка проекта с точки зрения соответствия международным стандартам достаточности, представленных данных для принятия инвестиционного решения, проверка корректности финансовых расчетов, единства приводимых в проекте данных и качества оформления. Включает проверку исходных параметров и допущений, принятых при расчете финансовых планов проекта, оценку корректности данных исследования рынка, адекватности разработанной стратегии продвижения и прочих данных, влияющих на реализуемость проекта и достижимость поставленных целей.
Надежность результатов По результатам экспресс-анализа можно принять решение о качестве проекта и степени его готовности для представления вниманию инвесторов. Углубленный анализ позволяет оценить не только "внешнюю" привлекательность проекта для инвесторов, но и его "внутреннюю" достоверность, в том числе для принятия организационных, инвестиционных, маркетинговых и управленческих решений.
Основные случаи применения
контрольная проверка внутрифирменного бизнес-плана перед предоставлением банку (инвестору);
проверка потенциальным соинвестором для определения первичной заинтересованности в проекте;
проверка добросовестности сторонней организации (специалиста);
когда достоверность исходных параметров не вызывает сомнений.

полная проверка перед принятием решения о соинвестировании;
углубленная проверка внутрифирменного бизнес-плана.
Срок 2-4 дня От 15 дней


Типичные ошибки, допускаемые при составлении бизнес-планов

Систематизируя экспертный опыт, следует отметить некоторые типичные ошибки, допускаемые при разработке бизнес-планов, которые могут в значительной мере исказить ситуацию и негативно повлиять на отношение потенциального инвестора к проекту:

  • использование чрезмерно оптимистичных параметров (инициаторы проектов зачастую переоценивают перспективы своего предприятия и/или недооценивают будущие затраты, что влечет невольное завышение доходов и занижение расходов);
  • отсутствие внятного предложения для финансирующей стороны;
  • переоценка рыночных возможностей;5.png
  • недостаточная степень раскрытия особенностей рынка конкретного продукта (услуги) в конкретном месте распространения и связанных с этим процессов (каналы маркетинговой коммуникации, каналы сбыта, партнерские соглашения и т.п.);
  • недооценка требуемых временных затрат и расходов по вопросам, связанным с органами государственной власти и управления (разрешения, лицензии, сертификация и т.д.)
  • некорректный расчет налоговых или таможенных платежей, занижение необходимого объема оборотных средств вследствие провалов в планировании налоговых платежей по срокам;
  • некорректный расчет показателей инвестиционного анализа проекта;
  • отсутствие основных отчетных форм (прогноза движения денежных средств (Cash Flow), плана прибыли и убытков (Profit and Losses), прогнозного баланса;
  • неверное отображение данных в отчетных формах с экономической точки зрения;
  • некорректное использование терминологии, в том числе экономической;
  • арифметические ошибки.

Менее существенными, но не менее важными с точки зрения представительности и потенциальной возможности проекта вызывать доверие, являются ошибки и признаки небрежности, допускаемые при оформлении проектов:

  • отсутствие в таблицах единиц измерения и валюты данных, отсутствие итоговых строк и других нюансов, облегчающих восприятие и анализ информации, представленной в проекте;
  • в разных частях проекта приводятся различные сведения по одному и тому же вопросу;
  • небрежное оформление текста (использование различных шрифтов в одном абзаце, вылезающие за границы листа таблицы, не подписанные данные рисунков и т.п.);
  • отсутствие единого стиля оформления документа;
  • отсутствие единства языкового стиля документа или использование ненадлежащего языка описания (просторечные выражения, эмоциональные оценки);
  • перегрузка документа ненужной информацией, дублирование информации.

Схема работы

Срок выполнения экспресс-анализа – 2-4 рабочих дня.

Схема составления бизнес-плана

Этапы проведения комплексного анализа:

  • выполнение экспресс-анализа проекта, по результатам – составление перечня допущений, требующих подтверждения достоверности;
  • определение метода проверки данных, определение источников информации и составление плана мероприятий;
  • согласование результатов экспресс-анализа с заказчиком, согласование перечня проверяемых данных и планируемых мероприятий по их проверке;
  • проверка допущений согласно составленному перечню (включая, по необходимости: сбор данных о рынке, конкурентах, потребителях и поставщиках, получение информации об аналогичных предприятиях отрасли, привлечение отраслевых экспертов, получение оценок от сотрудников предприятия, привлечение налоговых экспертов, юристов, использование методов экстраполяции и математического моделирования и другие мероприятия);
  • предоставление полного отчета, содержащего критическую оценку частей бизнес-плана, подлежащих проверке, основные допущения, выводы и рекомендации, а в случае необходимости - финансовые результаты проекта, рассчитанные на основе прошедших проверку данных.

Схема составления бизнес-плана

Результат

Результатами проведенной проверки являются:
  • бумажный экземпляр отчета, содержащий комплексную оценку бизнес-плана по разделам и рекомендации по его доработке;
  • электронная версия основного отчета;
  • расчетный файл, подтверждающий выводы, изложенные в отчете относительно финансовой части проекта.